기사 메일전송
[버핏 리포트] LX세미콘, 진흙 속 진주-키움증권
  • 문성준 기자
  • 등록 2022-04-12 15:00:52
  • 목록 바로가기목록으로
  • 링크복사
  • 댓글
  • 인쇄
  • 폰트 키우기 폰트 줄이기

기사수정

[버핏연구소=문성준 기자] 키움증권은 12일 LX세미콘(108320)에 대해 업황에 대한 우려에도 불구하고 고부부가가치 제품과 점유율 확대로 올해 시장 기대치를 상회할 것이라며 투자의견 ‘매수’와 목표주가 22만원을 유지했다. 이날 오후 2시 52분 기준 LX세미콘의 주가는 14만7300원이다.

김소원 키움증권 연구원은 “IT 수요에 대한 우려와 LCD(액정표시장치) 패널가 하락세가 지속되는 가운데 LX세미콘의 1분기 실적은 매출액 5704억원(YoY +41%), 영업이익 1067억원(YoY +80%)으로 어닝 서프라이즈가 예상된다”며 “고부가가치 제품 확대와 고객사 내 점유율 확대, 신제품 출시 효과가 맞물리며 계절적 비수기 영향을 상쇄할 것”이라고 설명했다.

그는 “영업이익률은 18.70%(YoY +4.10%)로 파운드리 비용 증가에도 전 분기 반영된 일회성 상여금 영향이 제외되며 높은 수익성을 유지해 나갈 전망”이라고 분석했다.

또 “올해 실적도 시장 컨센서스(영업이익 3933억원)를 크게 상회할 것”이라며 “IT 세트 수요 및 LCD 업황에 대한 우려와 달리 LX세미콘의 제품 가격(P)과 출하량(Q) 모두 시장 기대치를 지속적으로 상회할 것”이라고 판단했다.

이어 “TV용 ASP(평균판매단가)는 일부 LCD제품의 스펙 상향과 OLED DDI(구동 칩) 비중 확대로 상승이 예상되고, IT용 제품은 상대적으로 가격이 높은 신제품 ‘T-CON’ 출하량 증가 효과가 나타날 것”이라며 “모바일용 제품은 타이트한 수급 상황에서도 DDI 출하량 확대가 동반될 예정”이라고 덧붙였다.

김 연구원은 “업황 불확실성에 대한 우려와 달리, 모든 어플리케이션 부문에서 ‘고부가가치 제품 확대’와 ‘점유율 확대’가 이뤄질 것”이라며 “2022E PER(주가수익비율) 6.1배로 적극적인 비중 확대가 필요한 시기”라고 평가했다.

LX세미콘은 LX그룹 계열사로 반도체 개발 및 제조, 판매를 하고 있다. 

최근 LX세미콘 실적. [이미지=네이버 증권]

LX세미콘 최근 실적 추이. [이미지=네이버 증권]

 

ihs_buffett@naver.com

'버핏연구소' 구독하기

개인정보 수집 및 이용

뉴스레터 발송을 위한 최소한의 개인정보를 수집하고 이용합니다. 수집된 정보는 발송 외 다른 목적으로 이용되지 않으며, 서비스가 종료되거나 구독을 해지할 경우 즉시 파기됩니다.

광고성 정보 수신

제휴 콘텐츠, 프로모션, 이벤트 정보 등의 광고성 정보를 수신합니다.
0
  • 목록 바로가기
  • 인쇄


최신뉴스더보기
많이 본 뉴스더보기
  1. [버핏리포트] 삼성SDI, 2Q EV향 이차전지 부진...매출액 둔화 우려 - LS LS증권이 4일 삼성SDI(006400)에 대해 2분기 EV향 이차향 이차전지 부진과 약 4120억원의 대규모 영업손실이 예상된다며 투자의견은 유지, 목표주가는 15만9000원으로 하향했다. 삼성SDI의 전일종가는 18만5300원이다. 정경희 LS증권 연구원은 삼성SDI의 전자재료부문의 전기비 22%, 중소형 32% 매출액 증가에도 불구하고 2분기 전사 매출액을 약 3조4000억.
  2. [버핏 리포트] 현대건설, 원전 사업 본격화로 경기 변동에 민감한 주택 사업 보완 – 유안타 유안타증권은 4일 현대건설(000720)에 대해, 국내 주택 사업의 원가율 정상화와 글로벌 원전 수주 모멘텀이 맞물려 중장기 성장성이 확대될 것으로 전망하며, 투자의견 ‘매수’를 유지하고 목표주가를 10만원으로 상향했다. 현대건설의 전일 종가는 7만3700원이다.유안타증권의 장윤석 애널리스트는 “2분기 연결기준 매출액은 7조7253...
  3. 위메이드플레이, 게임엔터테인먼트주 저PER 1위... 4.27배 위메이드플레이(대표이사 우상준. 123420)가 7월 게임엔터테인먼트주 저PER 1위를 기록했다.버핏연구소 조사 결과에 따르면 위메이드플레이가 7월 게임엔터테인먼트주 PER 4.27배로 가장 낮았다. 이어 더블유게임즈(192080)(7.05), 엠게임(058630)(7.05), 웹젠(069080)(13.46)가 뒤를 이었다.위메이드플레이는 지난 1분기 매출액 324억원, 영업이익 18억원을 기.
  4. [이슈 체크] 2차전지 업종 주가 급등 배경 및 코멘트 신한투자증권 이진명. 2025년 7월 4일.금주 2차전지 업종 강세에 따라 SK이노베이션 +22%, LG에너지솔루션·엘앤에프 +11%, 삼성SDI +9%, SKIET +8%, 에코프로비엠 +6%, 포스코퓨처엠/롯데에너지머티 +5%로 시장(코스피/코스닥) 상승 대비 아웃퍼폼했다.주가 강세 요인은 섹터 순환매, IRA 우려 정점 통과(AMPC 종료 시점 유지), 테슬라의 2분기 인도량이 .
  5. [장마감] 코스피 -1.99%↓(3054.28), 코스닥 -2.21%↓(775.80) 4일 코스피는 전일비 61.99포인트(-1.99%) 하락한 3054.28으로 마감했다. 개인과 외국인은 각각 2573억원, 1624억원 순매수했고, 기관은 4441억원 순매도했다. 코스닥은 전일비 17.53포인트(-2.21%) 하락한 775.80으로 마쳤다. 이날 개인은 3980억원 순매수했고 외국인과 기관은 각각 3219억원, 793억원 순매도했다.이재원 신한투자증권 연구원은 코스피는 "1.99%...
모바일 버전 바로가기